Прогноз по развитию кризиса в США

Написать этот пост меня сподвигли некоторые аналитики и трейдеры, которые агитируют за покупку индексов, нефти. Про нефть я воздержусь что-то говорить, т.к. цена на Light Sweet Crude Oil по 26.00 на утро 3 апреля явно не соответствует рыночной ситуации. С переполненными хранилищами, остановленным транспортом, цена ей, в лучшем случае, 10$.

Мне бы хотелось высказать свое мнение по рынку S&P500. С середины марта его удерживают от падения. Лично я жду второго дна и покупать сейчас не буду. Причиной является то, что Европе пик зараженных и умерших еще явно не пройден, правительства продляют режим чрезвычайного положения, сроки выхода на работу переносятся на середину мая. Ситуация с эпидемией принимает явно более затяжной характер.

На мой взгляд, в США ситуация с количеством зараженных и умерших будет хуже, чем в Европе. С мерами против распространения вируса они опоздали еще больше, чем в Европе, а принятые меры мягче. Границы между штатами не перекрывают, меры по изоляции граждан не такие строгие, как в Италии, Испании и Франции. Также нужно учитывать меньшую социальную защищенность в США, где миллионы людей не имеют медицинской страховки. Я думаю, что меньшая плотность населения в США, по сравнению с Италией, не сильно поможет, и вирус будет быстро распространяться. Сравните графики смертности в США и Италии. В США тренд явно круче:

Смертность от коронавируса в США и Италии 2020

Continue Reading

Хеджевые стратегии на основе фундаментального анализа

Данная статья написана по мотивам курса Антона Крила. Антон Крил (Anton Kreil), известный широким массам по шоу канала BBC «Million Dollar Traders», ранее работал трейдером в Goldman Sachs, а сейчас является партнером Institute of Trading and Portfolio Management.

1. Описание курса и подхода к торговле

Курс трейдинга, который ведет Антон Крил, основан на макроэкономическом, фундаментальном, техническом анализе и управлении рисками. Его подход к торговле копирует стратегии хедж-фондов. Причем копируется не только стратегия торговли, но и стратегия поведения трейдеров. Стратегия поведения трейдеров хедж-фондов заключается в том, что они обеспечивают себе ежемесячный доход за счет зарплаты, а не от трейдинга. Зарплата идет в виде процента от управления привлеченным капиталом. Они реинвестируют половину поощрительной премии от прибыли снова в фонд. Тем самым трейдеры хедж-фондов наращивают капитал, и за счет капитализации процентов в итоге заработают намного больше после продажи фонда, чем если бы они просто ежемесячно снимали заработанное. Чтобы разбогатеть, вам нужно подражать менеджерам хедж-фондов, а не слушать рекламу, в которой вам будут говорить, что вы ежемесячно будете зарабатывать с трейдинга определенную сумму. Снимая заработанное, вы не увеличите свой капитал. Именно с этого начинается курс.
Стратегия торговли, которой обучают в этом курсе, тоже повторяет стратегии хедж-фондов. Целью является стабильная прибыль и умеренная волатильностью счета, когда вы зарабатываете и на хорошем и на плохом рынке. В курсе трейдинга учат создавать диверсифицированные портфели из лонговых и шортовых сделок с временем удержания спредовых позиций на протяжении 1-3 месяцев. Акцент на среднесрочной торговле сделан по той причине, что на протяжении последних десятилетий волатильность рынков неуклонно снижалась. Статистика по индексам, акциям, входящим в индекс, валютам, показывает, что 80% времени рынок спит.

Continue Reading

Владимир Баженов. Алгоритм торговой системы для фьючерсных рынков

Данная статья написана на основе статей, интервью Владимира Баженова, видео с записью его торговли, выступлений на семинарах и конференциях, которые публиковались в сети за последние годы.

Определение сильных уровней поддержки и сопротивления

Торговая система трейдера Владимира Баженова основана на техническом анализе рынка. Он сторонник простоты и минимизации информации необходимой для совершения сделки. В своей торговле он использует чистый график, на котором отмечает уровни (в соответствии со своей системой) и диаграмму объема. Причем он использует график, на котором нет точек открытия и закрытия бара. В его статье «Почему не работают торговые стратегии. Урок №3» видно, как настроен график в платформе VolFix. Для более точного определения точки входа и стопа он использует кластерные объемы. Но, в принципе, по его системе можно торговать и без них.
Система предполагает поиск сильных уровней и работу от этих уровней. В зависимости от типа рынка (боковик или тренд) уровни строятся по-разному. В боковике они строятся по хаям баров:

движение в канале

Continue Reading